Hisse senedi vergisi hesaplayıcı

Bağlayıcı olmayan bir tahmindir, vergi danışmanlığı değildir. Hesaplama Türkiye için, 2026 vergilendirme dönemine ve tam mükellef bir gerçek kişiye göre yapılır. 2026 gelir vergisi tarifesi (%15 ile %40 arası) ve GVK Geçici 67. madde kapsamındaki stopaj oranları esas alınmıştır. Beyannamenizi vermeden önce bir YMM/SMMM veya vergi danışmanına danışın.

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısı nedir?

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısı, bir hisse senedi alım satımından doğan kazancın Türkiye'de ne kadar gelir vergisi ödettiğini hesaplayan bir araçtır. Türkiye'de sermaye kazancı vergisi adında ayrı bir vergi yoktur: kazanç, Gelir Vergisi Kanunu'nun (GVK, 193 sayılı Kanun) mükerrer 80. maddesi kapsamında değer artış kazancı olarak gelir vergisine tabidir ya da GVK Geçici 67. madde uyarınca bankalar ve aracı kurumlar tarafından stopaj yoluyla kaynağında kesilir.

Aracın tamamı tek bir ayrımın üzerine kuruludur ve ilk alanda bu ayrımı seçersiniz. BIST (Türkiye) seçeneği, Borsa İstanbul'da işlem gören ve tam mükellef kuruma ait hisseleri kapsar: bu hisselerde stopaj oranı %0'dır ve bu stopaj nihai vergidir, yani tutar ne olursa olsun beyanname verilmez. Yurt dışı borsa seçeneği ise Geçici 67'nin kapsamı dışında kalan, yurt dışında ihraç edilmiş hisseleri kapsar: bunlarda stopaj hiç yoktur, kazanç değer artış kazancı olarak hiçbir istisna sınırı olmaksızın yıllık beyanname ile bildirilir.

Hesaplayıcı altı görünür girdi alır: Piyasa, Alış bedeli, Satış bedeli, İşlem giderleri, Yİ-ÜFE artış oranı ve Diğer beyan gelirleri. Gelişmiş alanda yedinci bir girdi, Aynı yıl zararları, bulunur. Karşılığında her zaman görünen beş sonuç satırı üretir: Ödenecek gelir vergisi, Vergi matrahı, Endeksleme sayesinde düşen matrah, Efektif vergi oranı ve Net kazanç. Bu satırların yanına, seçtiğiniz duruma göre değişen bir açıklama eklenir; yurt dışı borsa seçildiğinde bu açıklamaya beyan takvimini hatırlatan bir uyarı da eklenir.

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısı yatırımcılar için neden önemlidir?

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısı yatırımcılar için önemlidir, çünkü Türkiye'de aynı büyüklükteki bir kazanç, yalnızca hissenin işlem gördüğü borsaya göre sıfır lira ya da on binlerce lira vergi doğurur. BIST'te 100.000,00 TL'ye alınıp 160.000,00 TL'ye satılan ve 500,00 TL işlem gideri olan bir pozisyonda vergi 0,00 TL, net kazanç 59.500,00 TL ve efektif oran %0,00'dır. Yurt dışı bir borsada 200.000,00 TL'ye alınıp 350.000,00 TL'ye satılan, 2.000,00 TL gider ödenen bir pozisyonda ise matrah 148.000,00 TL, vergi 22.200,00 TL ve efektif oran %15,00'tır. Aradaki fark stratejinizden değil, mevzuatın iki ayrı rejiminden gelir.

İkinci neden, yabancı içerikten kopyalanan kuralların burada işlememesidir. Türkiye'de kısa vadeli ve uzun vadeli kazanç ayrımı yoktur, beyan durumuna göre değişen bir tarife yoktur ve mükerrer 80. maddedeki 150.000 TL'lik istisna, menkul kıymetlere ve sermaye piyasası araçlarına açıkça uygulanmaz. Yurt dışı borsadaki kazancın ilk lirası bile %15 ile vergilendirilir. Buna karşılık Türkiye'ye özgü bir avantaj vardır ve neredeyse hiç hesaplanmaz: Yİ-ÜFE endekslemesi, iki haneli enflasyon ortamında matrahı ciddi biçimde düşürür.

Hesabın doğru zamanı satıştan öncedir. Hisse senedi yatırımında satış emrini verdikten sonra rejimi değiştiremezsiniz; yılın son çeyreğinde ise aynı yıl içindeki zararlarınızı hangi kazançla karşılaştıracağınıza karar verirsiniz, çünkü değer artış kazancı zararı sonraki yıllara devretmez. 2026 kazançlarının beyannamesi 1-31 Mart 2027 tarihleri arasında verilir ve vergi Mart ve Temmuz 2027'de iki eşit taksitte ödenir: rakamı o tarihte değil, karar anında bilmek gerekir.

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısı nasıl kullanılır?

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısını kullanmak için önce Piyasa alanından hissenin işlem gördüğü borsayı seçin, ardından alış ve satış bedelini, işlem giderlerini, Yİ-ÜFE artış oranını ve diğer beyan gelirlerinizi girin; araç ödenecek vergiyi, matrahı ve net kazancı verir.

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısını kullanma adımları aşağıda listelenmiştir:

1. Piyasayı seçin. BIST (Türkiye), Borsa İstanbul'da işlem gören ve tam mükellef kuruma ait hisseler içindir; Yurt dışı borsa, yurt dışında ihraç edilmiş hisseler içindir. Varsayılan seçenek BIST'tir ve bu seçimde araç, hesabı ilk adımda sıfırla kapatır.
2. Alış bedelini girin. Alış komisyonu dâhil, ödediğiniz toplam tutarı yazın. Yurt dışı borsada tutar, alış tarihindeki TCMB döviz alış kuruyla TL'ye çevrilmiş olmalıdır: araç kur dönüşümü yapmaz, TL bekler.
3. Satış bedelini girin. Satış tarihindeki TCMB döviz alış kuruyla TL'ye çevrilmiş satış hasılatını yazın.
4. İşlem giderlerini girin. Yalnızca satışa ilişkin komisyon ve doğrudan giderler buraya girer. Gelir İdaresi Başkanlığı'nın 24/12/2024 tarihli özelgesine göre bilgisayar, telefon ve platform abonelikleri değer artış kazancından indirilemez.
5. Yİ-ÜFE artış oranını girin. Alıştan önceki ay ile satıştan önceki ay arasındaki yurt içi üretici fiyat endeksi artışını yüzde olarak yazın. Endeks değerlerini TÜİK yayımlar; araç endeks tablosunu içermez. Artış %10'un altındaysa endeksleme uygulanmaz ve maliyet nominal kalır.
6. Diğer beyan gelirlerini girin. Aynı yıl beyannameye girecek diğer gelirleri yazın. Tek işverenden alınan ve stopaj yoluyla vergilendirilmiş ücret buraya girilmez (GVK 86. madde): bu nedenle alanın varsayılanı 0'dır ve çoğu kullanıcı için 0 kalmalıdır.

Gelişmiş alanda tek bir girdi vardır: Aynı yıl zararları, yani aynı yıl içinde elde ettiğiniz diğer değer artış kazancı zararları. Bu zararlar matrahı sıfıra kadar indirebilir, ancak matrahı eksiye çeviremez, iade doğurmaz ve sonraki yıllara devretmez. Hesapla düğmesine bastığınızda beş sonuç satırı birlikte güncellenir; aynı pozisyonu iki farklı Yİ-ÜFE oranı ya da iki farklı satış bedeliyle karşılaştırmak için değerleri değiştirip yeniden hesaplamanız yeterlidir.

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısı hangi formülü kullanır?

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısı iki aşamalı bir formül kullanır: önce satış bedelinden endekslenmiş alış bedelini ve işlem giderlerini düşerek matrahı bulur, sonra bu matrahı diğer beyan gelirlerinin üzerine ekleyerek 2026 tarifesini marjinal biçimde uygular.

Bu formüllerde alış bedeli ve satış bedeli TL'ye çevrilmiş tutarlardır, işlem giderleri yalnızca satışa ilişkin komisyonlardır, Yİ-ÜFE artış oranı yalnızca %10 ve üzerindeyse hesaba girer (mükerrer 81. madde) ve T(x) aşağıdaki 2026 tarifesidir. Piyasa olarak BIST seçiliyse formül hiç çalışmaz: stopaj %0 olduğu için vergi doğrudan 0,00 TL'dir.

Örnek olarak, endeksleme uygulanmayan 148.000,00 TL'lik bir matrah ilk dilimde kalır: 148.000,00 × %15 = 22.200,00 TL.

Formül tek bir hisse işlemini ve tam mükellef bir gerçek kişiyi varsayar: temettü, fon, tahvil, mevduat, kaldıraçlı işlem ve ticari faaliyet kapsamında elde edilen kazanç bu formülün dışındadır.

Hisse senedi vergisi hesaplamasının bir örneği nedir?

Hisse senedi vergisi hesaplamasının bir örneği, yurt dışı bir borsada 200.000,00 TL'ye alınan ve 350.000,00 TL'ye satılan, 2.000,00 TL işlem gideri ödenen ve satışa kadar Yİ-ÜFE artışı %6 olan bir hisse pozisyonudur; ödenecek gelir vergisi 22.200,00 TL çıkar ve hesap şu adımlarla ilerler:

1. Endeksleme şartını kontrol edin. Yİ-ÜFE artışı %6'dır ve %10 eşiğinin altındadır, bu nedenle endeksleme uygulanmaz: endekslenmiş alış bedeli, nominal alış bedeline eşit kalır, yani 200.000,00 TL.
2. Matrahı bulun. 350.000,00 − 200.000,00 − 2.000,00 = 148.000,00 TL. Menkul kıymetlerde istisna uygulanmadığı için bu tutarın tamamı beyana girer.
3. Tarifeyi uygulayın. Diğer beyan geliri olmadığından matrah ilk dilimde kalır: 148.000,00 × %15 = 22.200,00 TL ödenecek gelir vergisi.
4. Net kazancı okuyun. 148.000,00 − 22.200,00 = 125.800,00 TL net kazanç, efektif vergi oranı %15,00.

Aynı hesap BIST tarafında bambaşka biter. 100.000,00 TL'ye alınıp 160.000,00 TL'ye satılan ve 500,00 TL gider ödenen bir BIST hissesinde stopaj %0 olduğu için vergi 0,00 TL, net kazanç 59.500,00 TL ve efektif oran %0,00'dır; üstelik tutar ne olursa olsun beyanname verilmez. Bu iki örneğin arasındaki mesafe, sayfanın tamamının nedenidir: ABD mantığıyla kurulmuş bir hesaplayıcı, BIST'teki 59.500,00 TL'lik kazanca da tarife uygulayıp yaklaşık 8.900 TL'lik, aslında var olmayan bir vergi gösterirdi.

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısının sonucu nasıl okunur?

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısının sonucu, Ödenecek gelir vergisi satırından başlanarak ve hemen Net kazanç ile Efektif vergi oranı satırlarıyla birlikte okunur: birincisi kararın fiyatı, ikincisi elinizde kalan para, üçüncüsü ise bu iki rakamın oranıdır. Yukarıdaki yurt dışı örneğinde bu üç değer sırasıyla 22.200,00 TL, 125.800,00 TL ve %15,00'tır.

Efektif vergi oranının nominal kazanç üzerinden hesaplandığını bilmek, bu araçta en çok yanlış anlaşılan noktadır. Payda her zaman gerçekte elde ettiğiniz kazançtır, endekslenmiş matrah değil. Endeksleme ödediğiniz vergiyi düşürür ama cebinize giren parayı değiştirmez, bu yüzden faydası efektif oranın düşmesi olarak görünür. Endeksleme sayesinde düşen matrah satırı ise bu faydayı doğrudan lira olarak yazar: nominal matrah ile endekslenmiş matrah arasındaki farktır ve Türkiye'de hemen hiçbir kaynağın göstermediği rakam budur.

Zarar durumu ayrı okunur. 400.000,00 TL'ye alınıp 300.000,00 TL'ye satılan ve 1.000,00 TL gider ödenen bir yurt dışı pozisyonunda nominal sonuç 101.000,00 TL zarardır: vergi 0,00 TL çıkar, endeksleme hiç uygulanmaz ve efektif vergi oranı hesaplanmaz, çünkü payda pozitif değildir. Bu zarar yalnızca aynı yılın diğer değer artış kazançlarından düşülebilir; sonraki yıllara devretmez ve ücret gelirinden indirilemez. Sonuç bloğunun altındaki uyarı da takvimi hatırlatır: beyanname 1-31 Mart 2027 tarihleri arasında verilir, vergi Mart ve Temmuz 2027'de iki eşit taksitte ödenir.

BIST hisselerinde vergi neden 0,00 TL çıkıyor?

BIST hisselerinde vergi 0,00 TL çıkar, çünkü tam mükellef kurumlara ait ve Borsa İstanbul'da işlem gören hisse senedi alım satım kazancı iki ayrı ve birbirinden bağımsız hukuki temele dayanarak vergi dışında kalır. Bu ayrımı bilmek önemlidir: aynı sıfırın arkasında farklı sağlamlıkta iki kural vardır.

• Bir yıla kadar elde tutmada kazanç GVK Geçici 67 kapsamındadır ve stopaj oranı %0'dır. Bu oran bir Cumhurbaşkanı Kararı ile belirlenir, yani bir kararla değişebilir. Kesinti nihai vergi olduğu için tutar ne olursa olsun beyanname verilmez.
• Bir yıldan fazla elde tutmada ise Geçici 67'nin birinci fıkrası hiç uygulanmaz ve kazanç mükerrer 80. madde kapsamında da vergilendirilmez. Buradaki vergisizlik orana değil, doğrudan kanun hükmüne dayanır ve ancak bir kanun değişikliğiyle kalkar.

Geçici 67'nin uygulama süresinin 31/12/2030'a uzatılmış olması bu tablonun tamamını açıklamaz: uzatma yalnızca birinci temelin ne kadar süreyle yürürlükte kalacağını söyler. Sıfırı yalnızca bu uzatmaya bağlayan içerikler, sürenin dolduğu her tarihte yanlış hale gelir.

İstisnanın da bir istisnası vardır. Menkul kıymet yatırım ortaklığı (MKYO) hisseleri bu kapsamın dışındadır: stopaj %10'dur (bir yıldan fazla elde tutulan paylarda %0) ve bir yılı aşan elde tutmaya ilişkin kapsam dışı kalma kuralı bu hisselere uygulanmaz. Araç BIST dalında MKYO hisselerini modellemez. Aynı şekilde BIST'te işlem görmeyen Türk şirketlerinin hisseleri de bu araçta yoktur: onlar mükerrer 80. madde kapsamındadır ve tam mükellef kurumlara ait olmaları hâlinde iki yıldan fazla elde tutulduklarında istisnadan yararlanır.

Yİ-ÜFE endekslemesi ödenecek vergiyi ne kadar düşürür?

Yİ-ÜFE endekslemesi ödenecek vergiyi, alış bedelini enflasyon oranında büyüterek düşürür; fayda kademeli değil eşikli olduğu için, endeks artışının %10'un bir puan altında ya da üstünde olması sonucu tamamen değiştirir. Mükerrer 81. madde endekslemeye yalnızca artış %10 ve üzerinde olduğunda izin verir.

Eşiğin gücünü tek bir örnek gösterir. Yurt dışı bir borsada 300.000,00 TL'ye alınıp 700.000,00 TL'ye satılan, işlem gideri olmayan bir pozisyonda nominal kazanç 400.000,00 TL'dir.

Yüzde puanın yüzde biri, 6.000,00 TL vergi farkı yaratır ve Endeksleme sayesinde düşen matrah bu senaryoda 30.000,00 TL'dir. Efektif oranın da düştüğüne dikkat edin: endekslenmiş matrah üzerinden hesaplansaydı oran %17,43'e çıkar ve endekslemenin etkisi tersine görünürdü.

Yüksek enflasyonda fark daha da büyür. 500.000,00 TL'ye alınıp 1.800.000,00 TL'ye satılan, 5.000,00 TL gider ödenen ve Yİ-ÜFE artışı %60 olan bir pozisyonda, aynı yıl 250.000,00 TL de başka beyan geliri varsa: endekslenmiş alış bedeli 800.000,00 TL, matrah 995.000,00 TL, ödenecek vergi 277.750,00 TL, net kazanç 1.017.250,00 TL ve efektif oran %21,45 olur. Endeksleme olmasaydı matrah 1.295.000,00 TL'ye, vergi 382.750,00 TL'ye çıkardı: endeksleme bu tek işlemde 105.000,00 TL kazandırır ve Endeksleme sayesinde düşen matrah 300.000,00 TL'dir.

Bu örnek aynı zamanda Diğer beyan gelirleri alanının nasıl çalıştığını da gösterir. Vergi, matrahın tek başına vergisi değildir: araç önce toplam beyan gelirinin vergisini, sonra diğer gelirlerin tek başına vergisini hesaplar ve farkı alır. Kazancı sıfırdan başlatan bir hesap, bu örnekte 231.150,00 TL bulur ve gerçek yükümlülüğü 46.600,00 TL eksik gösterirdi.

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısının sınırları nelerdir?

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısının temel sınırı, yalnızca hisse senedi alım satım kazancını, yalnızca tam mükellef bir gerçek kişi için ve yalnızca 2026 vergilendirme dönemine göre modellemesidir; sonuç, girdiğiniz değerler kadar doğrudur.

Aşağıdaki başlıklar hesaplamanın dışındadır:

• Temettü (kâr payı) gelirleri. Kendi stopajı, tam mükellef kurumlardan alınan temettülerde yarısının istisna olması kuralı ve kendi beyan sınırı vardır; değer artış kazancıyla aynı hesaba katılmaz.
• Yatırım fonları, tahvil, eurobond, mevduat ve repo. Her birinin kendi stopaj oranı vardır; TEFAS'ta işlem görmeyen serbest hisse senedi yoğun fon paylarında 27/03/2026'dan itibaren alınan paylar için oran %17,5'tir.
• Menkul kıymet yatırım ortaklığı hisseleri (stopaj %10) ve BIST'te işlem görmeyen hisselerdeki iki yıllık elde tutma istisnası.
• Kaldıraçlı işlemler (foreks), CFD ve opsiyonlar. Bunların stopaj rejimi bu çalışmada teyit edilmemiştir ve tahmin edilmez; forex tarafında işlem yapıyorsanız durumunuzu ayrıca doğrulatın.
• Kripto varlıklar. Kripto kazançlarının vergilendirilmesine ilişkin düzenleme 26-27 Mart 2026'da torba kanun teklifinden çıkarılmıştır ve yasalaşmamıştır; yürürlükte kripto varlıklara özgü bir gelir vergisi kuralı bulunmadığı için bu araçta kripto için sonuç üretilmez.
• Yurt dışında ödenen vergilerin mahsubu, çifte vergilendirmeyi önleme anlaşmaları, ihtiyari beyan, her işlem için ayrı TCMB kur dönüşümü, parçalı alımlarda maliyet rekonstrüksiyonu, dar mükellefler, şirketler, miras ve bağışlar.
• Ticari kazanç kapsamındaki faaliyet. Süreklilik ve organizasyon varsa rejim tamamen değişir; bu ayrım için day trading vergisi hesaplayıcısı kullanılır.

İki teknik nokta sonucun okunmasına dâhildir. Araç iç hesaplarını tam hassasiyetle yapar ve gösterilen tutarları iki ondalığa yuvarlar, bu yüzden beyannamedeki tutarla birkaç kuruşluk sapma normaldir. Ayrıca Diğer beyan gelirleri alanının varsayılanının 0 olması bilinçlidir: tek işverenden alınan ücret GVK 86. madde uyarınca beyannameye girmez ve stopaja tabi olmayan diğer gelirler için 2026 beyan sınırı 22.000 TL'dir. Tüm veriler 29 Temmuz 2026 tarihinde yürürlükte olan mevzuata dayanır; 2027 tarifesi Aralık 2026'da yayımlanacak tebliğ ile değişecektir.

Hisse senedi vergisi hesaplaması ile day trading vergisi hesaplaması arasındaki fark nedir?

Hisse senedi vergisi hesaplaması ile day trading vergisi hesaplaması arasındaki fark, hesabın konusudur: burada tek bir işlem ve o işlemin hangi borsada yapıldığı hesaplanır, day trading vergisi hesaplamasında ise yılın tamamı ve kişinin hangi gelir kategorisine girdiği hesaplanır. Birincisi işlemi, ikincisi mükellefi sorgular.

Pratik seçim basittir: tek bir satışın maliyetini merak ediyorsanız bu araç doğrudur. Sürekli işlem yaptığınız ve bu nedenle GVK 37/5 uyarınca ticari kazanç mükellefi sayılıp sayılmayacağınızı merak ediyorsanız, iki senaryoyu yan yana hesaplayan day trading vergisi hesaplayıcısı doğru araçtır. İki sayfa aynı tarifeyi kullanır ama farklı soruları yanıtlar.

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısıyla ilgili hesaplayıcılar hangileridir?

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısıyla ilgili hesaplayıcılar, bir hisse kazancının vergiden önceki ve vergiden sonraki hâlini tamamlar: brüt kazancı, enflasyona karşı gerçek getiriyi ve farklı bir rejime tabi olan temettü gelirini hesaplarlar.

Hisse senedi vergisi hesaplayıcısıyla ilgili hesaplayıcılar aşağıda listelenmiştir:

• Hisse senedi kâr hesaplayıcı: vergiden önceki brüt kâr veya zararı bulur, yani bu vergi hesabının başladığı rakamı.
• Enflasyon hesaplayıcı: satın alma gücünü ve reel getiriyi hesaplar; matrahı endeksleyen Yİ-ÜFE'nin madalyonun öbür yüzüdür.
• Temettü hesaplayıcı: temettü gelirini projelendirir: kendi stopajı ve yarım istisnası olan, değer artış kazancından tamamen ayrı bir rejimdir.
• Day trading vergisi hesaplayıcı: aynı kazancın değer artış kazancı mı ticari kazanç mı sayılacağını iki senaryoyla karşılaştırır.
• Yatırım hesaplayıcı: büyümeyi projelendirir ve vergi sonrası net rakamın uzun vadede ne ettiğini gösterir.
• Gider oranı hesaplayıcı: fon giderlerinin yıllar içindeki parasal maliyetini hesaplar, vergiden sonra kalan getirinin öbür kesintisini.

FAQ

Bu hesaplayıcı eğitim amaçlıdır ve vergi danışmanlığının yerine geçmez. Türkiye'de 2026 vergilendirme döneminde tam mükellef bir gerçek kişinin hisse senedi alım satım kazancı üzerindeki gelir vergisini tahmin eder; temettü, yatırım fonu, tahvil, mevduat, MKYO hisseleri, kaldıraçlı işlemler, kripto varlıklar, yurt dışında ödenen vergilerin mahsubu ve ticari kazanç kapsamındaki faaliyet hesaplamanın dışındadır. Verilerin son güncellenme tarihi: 29 Temmuz 2026. Beyannamenizi vermeden önce bir YMM/SMMM veya vergi danışmanına danışın.